2020年中国民爆行业上下游产业链研究预测及市场发展机遇分析

民爆行业主要涵盖民用爆破器材及其装备的科研、生产、销售、储运，以及爆破工程设计、施工服务、质量检测、进出口等经济活动。民用爆破器材总体上涉及炸药、起爆器材两大类，主要产品有工业炸药 、工业雷管、工业导爆索等多个品种，产品广泛应用于煤炭、金属、非金属等矿山开采，公路、铁路、水利等基础设施建设。民爆行业对采矿、基础设施建设等行业的依赖性较强，而这些行业的景气程度又与宏观经济状况紧密相关。

民爆产品易燃、易爆，高度危险，其生产、销售、购买、运输、爆破、储存所有流程都由政府部门严格监管，是我国为数不多的被政府严格监管的行业，行业实行严格的生产许可、销售许可以及工程资质认证许可证制度。同时，由于民爆行业高危性和公共安全等原因，民爆器材的生产、销售、购买、运输、爆破作业均受到国家严格管控，民爆器材大范围、远距离经营能力受到较大限制，因而民爆器材的销售具有较强的区域性。

行业监管及相关法律法规：工信部和公安部管理我国民爆行业从生产到销售、储运以及工程施工使用的全周期。工信部负责民用爆炸物品生产、销售的安全监督管理，核发《民用爆炸物品生产许可证》、《民用爆炸物品销售许可证》，省、自治区、直辖市人民政府民用爆炸物品行业主管部门负责民用爆炸物品生产企业安全生产许可的审批和监督管理。

2019年,公安部颁布了新版 GA990《爆破作业单位资质条件及要管理要求》、G991《爆破作业项目管理要求》等标准意见稿，犹如巨石必将激起爆破行业重组朵朵浪花,爆破公司的重组及变革大幕将在 2020 年再次开启，一大批占据着民爆产品末端资源的四级爆破公司将会被并购重组, 这种变革会很快传导和延伸到民爆生产、销售环节,继而奏响民爆生产、销售、爆破企业兼并重组多彩乐章,这是资本的属性,亦是民爆行业市场集中度发展需要。

同事，公安机关负责民用爆炸物品公共安全管理和民用爆炸物品购买、运输、爆破作业的安全监督管理，监控民用爆炸物品流向，核发《民用爆炸物品购买许可证》、《民用爆炸物品运输许可证》、《爆破作业单位许可证》、《爆破作业人员许可证》。民爆行业需遵循的相关法律、法规主要有：《中华人民共和国安全生产法》、《安全生产许可证条例》、《民用爆炸物品安全管理条例》、《民用爆炸物品安全生产许可实施办法》、《民用爆炸物品销售许可实施办法》、《爆破作业人员资格条件和管理要求》、《爆破作业单位资质条件和管理要求》、《爆破作业项目管理要求》等。

工信部为积极推动民爆行业结构调整、提质增效、转型升级，推进民爆行业智能制造和少人无人化，于2018年11月出台了《关于推进民爆行业高质量发展的意见》，从强化安全管理；优化产品结构，化解过剩产能；推动重组整合，提高产业集中度；实施创新引领，推动技术进步；健全质量体系，强化质量管理；扩大对外开放；加强国际交流合作7个方面提出了具体的举措。2018年12月，制定并颁布《民用爆炸物品行业技术发展方向及目标（2018年版）》做为技术发展指引。公安部为全面推广应用电子雷管，发布了《工业电子雷管信息管理通则》。同月，公安部治安管理局、工信部安全生产司联合印发了《关于贯彻执行<工业电子雷管信息管理通则>有关事项的通知》（公治〔2018〕915号），要求确保实现2022年电子雷管全面使用的目标。在加速产业结构升级方面的同时，监管层对民爆行业的安全整治力度也在不断加强，2019年4月2日，工信部发布《关于深入开展民爆行业安全隐患集中整治专项行动的通知》；2019年12月2日，工信部在民爆行业开展为期三个月的安全生产集中整治行动。

产业下游分析：

（1）煤炭产业：据中金企信国际咨询公布的《民爆“十四五”市场专项调研-2021-2027年中国民爆行业市场发展分析及投资战略前景预测报告》统计数据显示：自供给侧改革以来，全国原煤产量从2017年起恢复小幅增长，同时随着先进产能置换、落后产能退出，我国煤炭供给逐步向晋、陕、蒙、新等区域转移，未来随着浩吉铁路运力的提升，北煤南运通道打通将促进三西区域先进产能快速投放消费市场，我国煤炭产业格局将得到进一步优化。

煤炭行业的四大下游为电力、钢铁、化工、建材，各行业耗煤量占比自2016年至2019年略有变化：电力行业占比自50％提高至54％，钢铁行业占比自17％提高至18％，化工行业占比保持7％，建材行业占比自14％下降至12％，其他行业耗煤量从12％持续下降至9％。

从煤炭需求的中长期趋势来看，由于电力在能源消费占比的提升，电煤需求大概率将好于煤炭整体需求。但由于2019年受到水电的冲击，火电发电量增速大幅回落，电煤需求大幅下滑，带动煤炭整体需求回落。

（2）钢铁行业：钢铁作为国民经济的支柱性行业，我国出台了一系列产业政策促进钢铁行业的快速、健康、有序发展，淘汰落后产品产能，鼓励和发展节能环保、符合行业发展趋势的高端产品，我国钢铁产业已从规模经济转为质量升级。受供给侧结构改革、环保限产等影响，国内钢材需求有所放缓，其中基建需求相对旺盛，房地产汽车等行业负增长，钢材需求仍具有韧性和增长潜力。2019年我国钢材产量达12亿吨，同比增长9.8％。

（3）水泥行业：总的来看2019年全年基建投资增速保持稳定，而房地产开发投资韧性不改，增速比2018年略有提升，两方面动力使全国水泥市场需求依然保持旺盛。供给端来看，国内错峰限产执行依然较严，各区城严格限制新增产能，2019年全国新增水泥熟料产能2,371.5万吨，与往年同期相比基本持平。需求端依然较好而供给端约束继续的形势之下，全国水泥价格2019年全年持续位运行，淡旺季价格差别幅度较往年缩小。

（4）房地产行业：2019年，全国房地产开发投资132,194亿元，比上年増长9.9％，增速比上年加快0.4个百分点。房地产开发企业房屋施工面积893,821万平方米，比上年增长8.7%，增速比上年加快3.5个百分点。

整体来看：2019年工业炸药用于煤炭、金属和非金属矿山开采的炸药量占炸药总销量的71.5％，其中：用于金属矿山的量占炸药总量的比例最大，为24.9%；其次是非金属矿山，占炸药总量的24.1%；第三是煤炭开采，占炸药总量的22.5%；用于铁路道路、水利水电等基础建设方面的炸药量，仅占炸药总用量的5.7％和1.7％。从近5年民爆产品主要销售流向占比变化情况看，用于金属矿山开采的炸药量占比总体呈上升趋势，从2015年的24.6％上升至2018年的27.1％，2019年回落至24.9％；用于非金属矿山的开采炸药量占比总体呈下降趋势，五年内下降了1.1个百分点；用于煤炭开采的炸药量占比情况基本保持不变。

从地域分布看，由于矿产资源和地理环境不同，各地区工业炸药的主要流向也不尽相同。2019年宁夏、新疆和山西用于煤炭开采的炸药量分别占本地区炸药总用量的81.6％、60.1％和59.5％；天津、吉林和辽宁用于金属矿山开采的炸药量分别占本地区总用量的74.6％、71.9％和65.8％；而海南、广东和江苏用于非金属矿山开采的炸药量分别占本地区总用量的87.8％、74.1％和61.7％。

2019年，全球主要经济体复苏动力减弱，增速放缓，国际贸易摩擦为全球经济带来巨大的不确定性，复杂的外部环境加大了公司在海外从事投资及爆破工程的风险和难度。而国内，面对经济下行压力和复杂严峻的外部环境，我国政府采取一系列措施，坚持稳中有进的工作总基调，贯彻新发展理念，以供给侧结构性改革为主线，推动经济高质量发展，展现出了巨大的韧性和生机，保持了经济体系持续健康发展。随着全行业积极推进《民用爆炸物品行业发展规划（2016-2020年）》的贯彻落实，民爆行业产品产业结构持续优化，安全、技术和标准化水平明显提升，经济规模止降回升。2019年，民爆行业总体运行形势平稳、可控，在供给侧改革和产能置换的政策带动下，产品结构调整稳步推进，其中现场混装炸药和电子雷管产量持续增长。 2020年，随着中国新型城镇化建设和生态建设等基础建设方面持续投入，民爆行业将呈现稳中向好的发展趋势，民爆产业链延伸和民爆一体化服务市场空间较大，基建领域投资力度加大为民爆行业及公司发展带来了机遇。

产业前景：工信部在《民用爆炸物品行业十三五发展规划》中提出的十三五时期民爆行业发展主要目标：一是科技创新能力进一步增强。二是产品结构进一步优化。现场混装炸药占工业炸药比重突破30%，安全环保型震源药柱产品占比超过50%。三是产业集中度进一步提高。培育3至5家具有一定行业带动力与国际竞争力的民爆行业龙头企业，扶持8至10家科技引领作用突出、一体化服务能力强的优势骨干企业。排名前15家生产企业生产总值在全行业占比突破60%。四是安全生产管理水平进一步提升。五是智能制造和生产线本质安全水平迈上新台阶。到2020年，工业炸药危险等级为1.1级的工房现场操作人员原则上实现6人（含）以下，工业炸药制品危险等级为1.1级的工房现场操作人员全部实现9人（含）以下。

按照行业政策导向，2020年是“十三五”收官之年，从行业政策层面，将加大优势企业整合重组的支持力度，推进一体化发展速度，鼓励技术创新及智能制造的发展。行业的总体发展趋势为：

一是国内并购重组提速，行业集中度将进一步提高。行业十三五规划提出的排名前15家生产企业生产总值在全行业占比突破60%的预期性目标将提前实现。

二是科技创新将具有更多的行业话语权。抓住信息化发展和智能制造带来的新机遇，用现代信息技术提升管理水平，用智能制造新技术提升生产线本质安全水平，是抢占行业制高点，引领行业的新发展的必由之路。

三是一体化发展成为必然。推进一体化发展战略，促进民爆生产与爆破业务协同发展已成为各家大型民爆企业集团的共识，爆破工程，特别是矿山爆破工程服务将成为持续稳定的经济增长点。

四是产业、产品结构调整持续升级。按照民爆行业十三五规划明确提出的产品结构进一步优化的相关要求，将推动产业、产品结构的持续调整，民爆器材产品向高可靠性、高精度性、本质安全和智能型方向发展的步伐明显加快。